Financement à Court Terme : Définition et Types

Le crédit bancaire est un élément essentiel pour le financement des entreprises. Nous nous intéresserons ici aux différents types de crédits bancaires. Le financement court terme (généralement moins d’1 an) d’une Très Petite Entreprise (TPE) permet de financer son activité quotidienne.

Les crédits à court terme ont une durée inférieure ou égale à un an et ont pour objet d'assurer l'équilibre de la trésorerie de l'entreprise. Un crédit court terme est une forme de financement à courte durée, généralement inférieure à un an. L'objectif principal de ces crédits est de pallier les besoins financiers immédiats, que ce soit pour gérer des écarts de trésorerie, financer un cycle d'exploitation ou couvrir des dépenses imprévues.

Le financement à court terme peut être défini comme un dispositif d'apport financier pour une période de moins d'un an. Toute entreprise connaît des hauts et des bas et de nombreux dirigeants se demandent si le recours à une aide financière à court terme est réellement nécessaire. Pendant les périodes productives, les fonds sont suffisants pour garantir le bon déroulement de toutes les activités de la société.

Cependant, lorsque le marché connaît une baisse, elle peut être amenée à chercher d'autres sources financières pour combler le manque de liquidité. C'est un support qu’utilisent les tissus économiques lorsqu’ils ont besoin de couvrir leur manque de liquidités. Le fonctionnement quotidien d'une structure commerciale génère un flux de trésorerie. L'objectif principal est de fournir à l'entité commerciale des flux de trésorerie qui lui permettront de couvrir ses dépenses et de rester à flot jusqu'à ce qu'elle soit en mesure de générer davantage de revenus.

Les TPE et PME dépendent de leur fonds de roulement à court terme pour poursuivre leurs activités en période de ralentissement économique, mais pas que. Ces dernières utilisent la trésorerie sur une faible durée pour subvenir à leurs besoins opérationnels. Cette démarche est le mieux adaptée aux fluctuations du fonds de roulement et aux autres dépenses opérationnelles courantes, car il offre des échéances plus courtes, généralement moins d’un an.

Lire aussi: Participez au Projet Odyssée

Le besoin en fonds de roulement (BFR) est un indicateur clé de la santé financière d'une entreprise.

Pourquoi Opter pour un Financement à Court Terme ?

A quoi sert un financement court terme ? Le financement court terme vient renforcer la trésorerie de votre TPE. En effet, au sein du cycle d’exploitation de l’entreprise, il existe souvent un décalage entre les dépenses engagées et les recettes non encore encaissées.

Les prêts à court terme servent à stabiliser le flux de fonds au sein d'une entité commerciale. Parfois, une société peut dépenser avant d'avoir reçu les paiements dus à des arrangements entre entreprises. Ces situations peuvent découler d'un pic d'activité ou d'un modèle d'affaires saisonnier. Pour gérer ces déséquilibres financiers, qui reflètent le besoin de fonds de roulement, l'entité commerciale peut recourir à des réserves de trésorerie ou à des prêts à court terme.

Voici quelques situations où un financement à court terme peut être particulièrement utile :

Diriger une société implique de devoir payer pour des situations imprévues.
Tous les commerces sont susceptibles d’être confrontés à des problèmes de trésorerie, notamment le retard des paiements de leurs clients.
Les établissements en pleine croissance éprouvent souvent des besoins de fonds supplémentaires pour poursuivre leurs activités, car les investissements sont plus importants que les revenus.
Lorsque l’activité prend son envol, il est peut-être temps de penser à mettre à jour les équipements. De nombreuses entreprises ont du mal à trouver un équilibre avec une demande croissante et des ressources limitées.
Avoir de nouveaux acheteurs est toujours bénéfique pour la société, mais ce contexte ne devrait pas augmenter les frais généraux. Une telle situation peut être résolue en optant pour la solution de recherche de trésorier.
À mesure que l’affaire se développe, celle-ci doit envisager le recrutement de nouveaux salariés. Cela signifie que la structure doit être dans la capacité d’assurer le salaire de ces recrus récentes.

Votre commerce peut avoir la nécessité d'un apport d'argent rapidement même si elle est confiante dans ses besoins financiers à long terme. Bien qu’une entreprise ait rationalisé ses opérations, il peut arriver qu'elle ne soit pas en mesure d'honorer ses paiements. N'oubliez pas que chaque dirigeant de petite structure doit trouver des moyens pour se développer. Qu'il s'agisse de payer des frais ou d'améliorer votre entreprise, la façon dont vous collectez des fonds dépend de nombreux facteurs et des besoins de votre société.

Lire aussi: Guide Crowdfunding SAS

La première tâche dans la recherche d'une source de financement à court terme consiste à déterminer pourquoi votre PME en a besoin. De nombreux fournisseurs et banques commerciales veulent connaître les raisons de votre recherche pour ce type d'aide. D'une manière générale, le court terme est fréquemment utilisé pour répondre au besoin de fonds de roulement (BFR) et seulement pour une courte période de temps.

Les crédits à court terme offrent une flexibilité et une capacité d'adaptation qui peuvent être particulièrement bénéfiques pour répondre aux besoins financiers immédiats et imprévus. Grâce à une approbation généralement plus rapide que les prêts longs, ils offrent un accès quasi immédiat aux fonds. De plus, comme ces crédits sont remboursés en moins de temps, le coût total des intérêts tend à être inférieur sur la durée de l'emprunt par rapport à un prêt à long terme.

Ces types de crédits sont souvent utilisés pour combler les écarts temporaires de trésorerie, que ce soit pour financer le fonds de roulement ou pour gérer des dépenses soudaines. Dans certains cas, les entreprises peuvent obtenir un crédit à court terme sans fournir de garantie, comme c'est souvent le cas avec les découverts bancaires.

Avantages et Inconvénients du Financement à Court Terme

Généralement, ces prêts sont plus chers et nécessitent des remboursements hebdomadaires ou quotidiens. Les entreprises qui ont une telle nécessité peuvent souvent obtenir un financement en quelques jours, voire quelques heures.

Avantages :

Les prêts à court terme sont facilement disponibles pour tous les types d'activités. Ils sont généralement plus faciles à obtenir que les prêts à long terme. Même les sociétés avec un mauvais crédit peuvent obtenir ce type de finance. Les prêteurs sont plus indulgents que les organismes traditionnels et tiennent compte d'autres facteurs, tels que les actifs de l'entreprise.
Comme la durée du prêt est plus courte, le montant total des intérêts payés est souvent moins élevé. Par ailleurs, il y a généralement aucune pénalité de remboursement anticipé.
Liquidités immédiates : l'affacturage permet aux entreprises d'obtenir rapidement des liquidités en cédant leurs factures impayées à un organisme spécialisé (le factor).
Gestion du risque de crédit : le factor prend généralement en charge le risque de non-paiement des factures.
Pas de garanties supplémentaires nécessaires : contrairement à d'autres formes de crédit, le factoring utilise les factures elles-mêmes comme "garantie".

Inconvénients :

La simplicité d'accès se traduit parfois par des taux d'intérêt plus élevés.
Toutefois, il convient de noter que, bien que la durée soit courte, les taux d'intérêt appliqués peuvent être plus élevés que pour les crédits à plus long terme.
Ils ont tendance à avoir des taux d'intérêt annuels plus élevés que leurs homologues à long terme.
En raison de la nécessité de rembourser le prêt rapidement, cela peut exercer une pression constante sur la trésorerie de l'activité.
Une dépendance excessive à ces types d'emprunts peut également dissimuler des problèmes financiers sous-jacents, et certaines entreprises risquent de se retrouver dans une situation où elles prennent constamment de nouveaux prêts pour rembourser les précédents.
De plus, certains crédits à court terme peuvent avoir des conditions strictes, et leur non-respect peut entraîner des pénalités sévères.

Comment gérer sa trésorerie ? Ce que tu dois savoir 💡 (CONSEILS & EXEMPLES)

Types de Crédits de Trésorerie à Court Terme

Il existe deux principales formes de prêts à court terme :

Le crédit de trésorerie : l’entreprise reçoit des fonds directement utilisables pour ses dépenses.
La mobilisation de créances : l’entreprise cède ses factures à une banque ou un établissement spécialisé, qui lui avance les fonds sans attendre le paiement des clients.

Crédits de Trésorerie :

Facilité de caisse : C’est une autorisation ponctuelle accordée par la banque pour permettre à votre compte de devenir temporairement débiteur en fin de journée. La facilité de caisseObjetAutorisation de découvert limitée dans le temps (quelques jours seulement dans le mois) pour couvrir les décalages de trésorerie ponctuels, momentanés et de faibles montants. Ce type de financement concerne surtout des situations exceptionnelles, des imprévus.FormeContrat écrit d'autorisation de découvert précisant ses conditions d'utilisation : durée (inférieure à 15 jours), montant maximal, taux d'intérêt (agios), etc.CoûtVersement d'intérêts (agios) proportionnels à la somme utilisée et à la durée du découvert. Généralement le taux est variable et dépend de la marge prise par l'établissement bancaire. Aux intérêts s'ajoutent des frais et commissions.
Découvert bancaire : Il s’agit d’un crédit autorisé pour une durée plus longue que la facilité de caisse, avec un montant défini à l’avance. Le découvert autoriséObjetAutorisation de découvert accordée sur une période définie (de quelques semaines à un an) pour couvrir des décalages de trésorerie réguliers.L'entreprise est autorisée à avoir un compte débiteur jusqu'à un montant maximal accordé par la banque. Ce type de financement concerne surtout des situations exceptionnelles, des imprévus. FormeContrat écrit précisant les conditions d'utilisation de ce découvert : durée, montant (déterminé par les besoins d'exploitation), taux d'intérêt (agios), etc.La banque peut résilier un contrat d’autorisation de découvert conclu à durée indéterminée, à condition de vous en donner les raisons et de respecter un préavis de 60 jours (loi n°2009-1225 du 19 octobre 2009). CoûtVersement d'intérêts proportionnels à la somme utilisée et à la durée du découvert. Les décomptes sont trimestriels et les agios (intérêts) font l'objet d'une facturation détaillée. Aux intérêts s'ajoutent des frais et commissions.
Crédit de trésorerie : C’est un prêt à court terme versé en une seule fois, destiné à couvrir un besoin ponctuel de financement. Le crédit à court termeObjetPrêt accordé à l'entreprise pour répondre à des situations provoquant des décalages de trésorerie plus importants ou plus longs.Ces décalages peuvent provenir par exemple d'un accroissement exceptionnel d'activité ou à un cycle d'exploitation particulier (saisonnier par exemple).FormeContrat écrit précisant les conditions d'utilisation : durée, montant, taux d'intérêt, mode de remboursement, conditions de renouvellement, etc.CoûtVersement d'intérêts proportionnels à la somme utilisée et à la durée du crédit. L'entreprise peut commencer à rembourser dès lors qu'elle perçoit ses premières rentrées de fonds à la suite des ventes.
Crédit de campagne : Ce type de prêt est conçu pour financer des activités saisonnières. Il est remboursé à la fin de la saison, quand les recettes sont encaissées. Le crédit de campagne (crédit à court terme pour les entreprises saisonnières)ObjetPrêt accordé à l'entreprise pour couvrir une activité saisonnière.Ce type de crédit à court terme, de l'ordre de 9 mois ou plus, permet de répondre à ses besoins de trésorerie pendant la période creuse.FormeContrat écrit précisant les conditions d'utilisation : durée, montant, taux d'intérêt, mode de remboursement, conditions de renouvellement, etc.CoûtVersement d'intérêts proportionnels à la somme utilisée et à la durée du crédit.

Mobilisation de Créances :

Affacturage : Vous cédez vos factures à une société d’affacturage, qui vous avance immédiatement les fonds et s’occupe du recouvrement auprès de vos clients. L’affacturage est l’opération par laquelle un établissement spécialisé (le factor) prend en charge tout ou partie du recouvrement des comptes clients d’une entreprise contre rémunération. Le factor effectue une avance de trésorerie à l’entreprise et se charge de recouvrer les créances clients. Le factor devra également supporter le risque de non-recouvrement des créances clients. L'affacturage permet de céder vos créances clients à une structure spécialisée, appelée factor. Ainsi, vous pouvez percevoir le fruit de vos ventes plus rapidement. De plus, vous n’avez plus besoin de suivre vos relances. Cette tâche incombe au cessionnaire, qui supporte également le risque d’impayé.
Escompte : Vous remettez à votre banque un effet de commerce (comme une traite ou une lettre de change) avant son échéance. La banque vous verse les fonds immédiatement, moins une commission. L'escompte est une solution de crédit permet à l’entreprise de céder ses créances auprès de sa banque. Pour en bénéficier, les paiements du client doivent être effectués par le biais d’effets de commerce (lettres de change ou billets à ordre). La société peut ainsi percevoir le règlement de ses factures immédiatement, après déduction de divers frais et commissions. L'escompteObjetOpération de crédit permettant à l'entreprise d'obtenir le paiement anticipé de créances par le versement d'une avance immédiate.Dans la pratique, l'entreprise qui accorde des délais de paiement à ses clients, émet une lettre de change payable à une certaine échéance et la fait signer à son client pour acceptation. Si la banque l'accepte, elle verse l'argent sur le compte de l'entreprise par anticipation, déduction faite d'intérêts et frais de gestion.FormeCe crédit prend la forme d'un contrat de ligne d'escompte accordée par la banque avec un encours maximum et des conditions tarifaires négociées.La banque, après acceptation de la lettre de change en devient propriétaire et se fait payer par le client à l'échéance prévue. La banque peut demander à l'entreprise une garantie ou de souscrire une assurance-crédit à son profit.
Cession de créances Dailly : Vous cédez une ou plusieurs factures à votre banque via une procédure simplifiée. Elle vous avance les fonds correspondants, sans attendre que le client règle. La cession de créances Dailly présente un fonctionnement très proche de celui de l’escompte. Cependant, il ne nécessite pas obligatoirement la mise en place d’un règlement par des effets de commerce. Ainsi, l’opération est complètement transparente vis-à-vis de vos clients, qui ne se rendent pas compte que leurs dettes sont cédées. Cession DaillyObjetL'objet est identique à celui de l'escompte, c'est-à-dire anticiper une recette par une avance immédiate réalisée par la banque.Mais à la différence de l'escompte, le transfert de propriété se fait sans l'intervention du client (qui peut ne pas avoir connaissance de ce transfert s'il n'a pas reçu de notification). L'avantage pour l'entreprise réside dans le gain de temps.

Autres Solutions de Financement à Court Terme

Il existe d'autres formes de crédit finançant les besoins de l'exploitation :

Les avances sur marchandises (crédit sur stock gagé) pour le financement d'un stock. La banque, en contrepartie de son financement, prend en garantie les marchandises qui lui sont remises en gage par l’entreprise.
La mobilisation de créances nées sur l'étranger (ou "Dailly étranger").
Le prêt relais (financement bridge). Le financement bridge, ou "prêt relais", est une forme de crédit à court terme, spécifiquement conçue pour attendre une rentrée de fonds identifiée, comme une levée de fonds, une subvention, ou une cession d’actifs.
Les avances en compte courant. Le compte courant est un prêt consenti par les associés à la société. Ainsi, son recours permet à l’entreprise de renflouer sa trésorerie, sans devoir faire appel à un prestataire financier externe.

Il existe de nombreux moyens pour financer, tels que les baux préachat, le versement intégral régulier ou les baux à prime mensuelle. C'est une autre option de financement pour les startups qui cherchent à se développer. Il consiste essentiellement à échanger la propriété de votre structure contre de l'argent. Bien que les fonds soient traités rapidement et qu'il soit possible de collecter beaucoup de liquidités, vous devrez sacrifier un certain contrôle sur l'entreprise.

Comment Choisir le Bon Financement à Court Terme ?

Avant de plonger dans les nombreuses possibilités qu’offre le financement court terme, il est utile de comprendre que chaque solution répond à un besoin bien spécifique : gérer une urgence de trésorerie, financer un équipement, ou encore accompagner la croissance d’une jeune entreprise.

Sa durée limitée, souvent inférieure à deux ans, le distingue clairement des autres types de financements. En raison de cette période courte, ces crédits offrent une flexibilité accrue, tant au niveau d'octroi que de remboursement.

Voici quelques éléments à considérer pour choisir la solution la plus adaptée :

Évaluez vos besoins de trésorerie : Déterminez le montant exact dont vous avez besoin et la durée pendant laquelle vous aurez besoin de ces fonds.
Analysez votre BFR : Le BFR mesure le décalage entre les encaissements et les décaissements. Un bon outil de financement court terme doit donc s’adapter à ce BFR.
Comparez les coûts : Tenez compte des taux d'intérêt, des frais de dossier et des commissions.
Considérez les conditions de remboursement : Assurez-vous que les échéances de remboursement sont compatibles avec votre flux de trésorerie.
Évaluez les risques : Soyez conscient des risques associés à chaque type de financement et assurez-vous de pouvoir respecter vos engagements.

Le crédit court terme est typiquement conçu pour des durées de remboursement de moins de 2 ans, tandis que le prêt sur une longue période s'étend souvent bien au-delà de 2 ans, pouvant même atteindre plusieurs décennies pour certains prêts, comme les hypothèques. En ce qui concerne la source de financement, les crédits de courtes durées proviennent souvent de découverts bancaires, d'escomptes commerciaux ou de prêts de trésorerie. Le coût varie également entre les deux. Les prêts courts termes tendent à avoir un coût d'intérêt plus élevé en raison du risque associé à des remboursements plus rapides et de leur nature éphémère.

En ce qui concerne les garanties et les conditions, les prêts de courtes durées peuvent nécessiter des cautions moins conséquentes ou même être accordés sans cautionnement. Cependant, leurs conditions de remboursement peuvent être plus exigeantes. L'impact sur la structure financière de l'entreprise est également différent. Au niveau du risque, les prêteurs voient généralement le prêt court terme comme plus risqué, d'où des taux d'intérêt plus élevés.

balises: #Financ